Nvidia использует «денежное превосходство» для захвата产能, аналогично стратегии Apple

Ранее сообщалось, что Apple, чтобы обеспечить поставки для своих iPhone и других продуктов, не жалеет средств на переплату за память, что, вероятно, повлияет на Android-лагерь. Теперь же Nvidia, возможно, применяет аналогичную стратегию, чтобы первой захватить передовые производственные мощности.

Всем известно, что в последние два года рынок полупроводников процветает, особенно цепочка поставок, связанная с чипами для ИИ, которая росла несколько дней подряд. Однако есть две большие проблемы: резкий рост цен на память и флеш-накопители, а также дефицит передовых техпроцессов, таких как 3 нм и 2 нм. Всё это включает сложную борьбу в цепочке поставок, где преимущество получают компании с большими финансовыми возможностями.

У Apple есть сотни миллиардов долларов свободных денежных средств, что даёт ей преимущество в закупке памяти, флеш-накопителей и передовых мощностей. Nvidia сейчас также демонстрирует впечатляющую прибыльность: на конец первого квартала этого года компания располагала денежными средствами и их эквивалентами на сумму более 53 миллиардов долларов, а ежеквартальная прибыль составляет около 20 миллиардов долларов. Годовой доход в сотни миллиардов долларов позволяет им перекупать память и передовые мощности.

Аналитик Northland Capital Гас Ричард в недавнем отчёте указал, что Nvidia теперь использует цепочку поставок как оружие, выкупая мощности раньше конкурентов. Это может поставить AMD в неловкое положение: хотя её финансовые показатели хороши, она может уступать Intel.

Напомним, что Дженсен Хуанг за последний год неоднократно посещал TSMC, даже приезжая на внутренние спортивные мероприятия компании. Nvidia уже обогнала Apple и стала крупнейшим клиентом TSMC, а на следующем поколении техпроцесса A16 она дебютирует раньше Apple. Очевидно, что сотрудничество между компаниями становится ещё более тесным.

AMD не может сравниться с Nvidia в этом аспекте, поскольку разница в доходах огромна. Nvidia передаёт TSMC не только GPU-чипы, но и заказы на различные сетевые, коммуникационные и передовые упаковочные решения.