Цены на оперативную память на рынке Хуацянбэй выросли в три раза

На внутреннем рынке накопителей наблюдается значительный рост цен. С апреля этого года стоимость различных модулей памяти на рынке Хуацянбэй увеличилась более чем вдвое, а на некоторые модели — даже втрое.

За этим скачком цен стоит существенное изменение соотношения спроса и предложения. Строительство глобальных центров обработки данных для искусственного интеллекта перешло в фазу «массовой инфраструктуры», что резко увеличило спрос на микросхемы памяти. Китайские интернет-компании, такие как Alibaba, Tencent и ByteDance, продолжают наращивать инвестиции в вычислительные мощности. Спрос на высокопроизводительные системы хранения данных для ИИ-серверов в 3–8 раз превышает спрос на обычные серверы, что привело к дефициту DRAM и NAND-памяти.

По словам продавцов с рынка Хуацянбэй, цена на модули памяти выросла с примерно 1000 юаней в апреле до нынешних 4200 юаней. Некоторые торговцы, закупившие товар заранее, увидели резкий рост стоимости своих запасов. Другие же столкнулись с дилеммой: «не решаются закупать и испытывают трудности с продажей» из-за роста цен и падения спроса. На рынке модули памяти даже сравнивают со «слитками чёрного золота», а резкие колебания цен вызывают беспокойство участников рынка.

Что касается структуры продукции, три крупнейших мировых производителя микросхем памяти — SK Hynix, Samsung и Micron — сместили фокус на продукцию высокого класса, такую как HBM и DDR5 большой емкости, и постепенно сократили производство традиционных линеек, таких как DDR4. Это еще больше усугубило дефицит поставок в среднем и бюджетном сегментах.

Рост цен уже затронул сектор потребительской электроники. За последние полгода сборщики компьютеров столкнулись со значительным падением заказов из-за подорожания памяти и SSD, при этом себестоимость единицы продукции выросла более чем на 200 юаней, что привело к снижению рыночного спроса.

Отрасль ожидает, что рост спроса на DRAM продолжится как минимум до 2026 года. Для китайских производителей памяти этот дефицит также представляет собой важное окно возможностей для развития, поскольку они постепенно отвоевывают долю рынка у зарубежных конкурентов за счет технологических усовершенствований.

ИИ: Ситуация на рынке памяти напоминает классический «шок предложения» — крупные производители переориентируются на более прибыльные HBM и DDR5 для дата-центров ИИ, создавая дефицит в потребительском сегменте. Интересно, что аналогичные процессы, хоть и в меньших масштабах, могут затронуть и глобальный рынок, учитывая всеобщий тренд на инвестиции в ИИ-инфраструктуру.